Денежно кредитная политика презентация. Монетарная (денежно- кредитная политика) государства

Денежно-кредитная политика: основные направления, инструменты, проблемы Автор Серпова Е.И., преподаватель экономических дисциплин Рудненского колледжа информационных технологий

Денежно-кредитная политика (monetary policy , монетарная политика) - государственная политика регулирования национальной денежно-кредитной системы.

Объекты регулирования - спрос и предложение на денежном рынке Субъекты регулирования - банки и другие финансовые институты, участвующие в работе финансовой системы Проводник денежно-кредитной политики - центральный банк или «банк банков»

Сущность ДКП Денежно-кредитная политика представляет собой совокупность правительственных мер по регулированию денежного рынка и денежно-кредитной системы с целью обеспечения стабилизации экономики

Обоснование необходимости ДКП в экономической теории макроэкономическая нестабильность рыночной экономики проблема повышения эффективности и конкурентоспособности национальной экономики проблема асимметричной информации проблема конкуренции и монополии

Общие цели ДКП повышение эффективности и конкурентоспособности национальной экономики повышение уровня благосостояния

Специальные цели ДКП Финансовая стабилизация экономики Поддержание стабильных темпов роста денежной массы Регулирование ставки рефинансирования и нормы обязательных резервов Регулирование курса национальной валюты

Специальные цели ДКП Снижение уровня инфляции Развитие денежно-кредитной системы, формирование новых финансовых институтов Дерегулирование денежно-кредитной системы Контроль за деятельностью банков и других финансовых институтов

Направления ДКП (общая характеристика ДКП) Стабилизационная: стимулирующая, сдерживающая Антиинфляционная политика Валютная политика

Общая характеристика методов ДКП Административно-правовые Экономические Прямые Косвенные Общие Селективные

Методы ДКП Изменение нормы обязательных резервов Изменение учётной ставки процента (ставки рефинансирования) Операции на открытом рынке Таргетирование Лимиты кредитования Контроль по отдельным видам кредитов

Методы ДКП Льготы по государственному кредиту Банковское законодательство Законодательство, регулирующее деятельность других финансовых институтов Валютное законодательство

Стимулирующая ДКП политика, проводимая правительством в период экономического спада и высокой безработицы направленная на стимулирование совокупного спроса, ВВП и увеличение занятости с помощью денежно-кредитных инструментов

Сдерживающая ДКП политика, проводимая правительством в период экономического подъёма и высокой инфляции направленная на сдерживание роста совокупного спроса и снижение инфляции с помощью денежно-кредитных инструментов

Монетарный механизм это экономический механизм воздействия ЦБ на совокупный спрос и валовой продукт путём изменения предложения денежной массы.

ДКП и эффект чистого экспорта состоит в том, что при проведении стимулирующей ДКП прирост ВВП имеет место в большей мере из-за увеличения чистого экспорта и повышения уровня совокупного спроса

Проблемы реализации ДКП Проблема ликвидной ловушки Эффект торможения стабилизационной политики 3. Изменение скорости оборота денежной массы 4. Инвестиционный эффект Эффект процентного дохода Проблема инфляции

Использованная литература О.Мельников, Основы финансов.- А-ты, 2005.- 448 с. Сахариев С.С, Финансы. - А-ты: «Юридичсеская литература», 2004. – 542 с.

1. Денежно-кредитная политика и ее
инструменты.
2. Деньги: их функции и виды.
3. Кредит и кредитование: виды и условия.
4. Банки: их виды и функции.

ГРЭ

с
р
е
д
Правовые Экономические
Закон
Указ
Постановл
ение
Норматив
ный акт
в
Административные
Госзакупки,
Целевые программы
политики
Денежно-кредитная
Фискальная
Валютная
Амортизационная
Таможенная
с т
Разрешение
Запрет
Ограничение
Принуждение
а
Моральные
Призыв
Убеждение
Соглашение
при
посредничест
ве
государства

Вопрос 1 Денежно-кредитная политика и ее инструменты

Денежно-кредитная политика
(ДКП) – совокупность государственных
мероприятий, регламентирующих
деятельность денежно-кредитной
системы, показатели денежного
обращения, рынок ссудных капиталов
с целью регулирования экономики.

ЦЕЛИ ДКП

1. Влияние на курс национальной
валюты;
2. Борьба с инфляцией;
3. Повышение уровня занятости;
4. Структурная перестройка экономики;
5. Стабилизация темпов
экономического роста.

Федеральная резервная система США, 1913 г.

Вашингтон
Алан
Гринспен
(1987 –
2006 гг.)
Бен
Бернанке
(с 2006 г.)
Джанет
Йеллен
(с 3 фев.
2014 г.)
Международные резервы(авг. 2011 г.):
$ 525,468 млрд. + 8133,5 тонн золота (70%) – июнь 2013 г.

Европейский центральный банк, 1 июня 1998 г.

Жан-Клод Трише
(с 2003 г.)
Франкфурт-на-Майне
Марио Драги
(с 1.11.2011 г.)
Международные резервы
(авг. 2013 г.): $ 78.160 млрд.+ 502 тонны золота (27%)

Центральный банк Японии, 1882 г.

Токио
Международные резервы (авг. 2013 г.): $ 1.137,809 млрд.
+ 765,2 тонн золота (2%) – июнь 2013 г.

Центральный банк Китая, 1948 г.

Пекин
Международные резервы (авг. 2013 г.): $ 3.260,983 млрд.
+ 1054,1 тонн золота (1%) – июнь 2013 г.

Центральный банк России, 13 июня 1990 г.

Москва
В.В.
Геращенко
(1989-1991,
1992-1994,
1998-2002 гг.)
С.М.
Игнатьев
(2002 –
2013 гг.)
Эльвира
Сахипзадовна
Набиуллина
(с 24 июня
2013 г.)
Международные резервы (1 февраля 2014 г.): $ 498,9 млрд.
+ 1035,7 тонн золота (7,8%) – июнь 2013 г.
($376 млрд. – 30.01.15)

Динамика запасов золота в России в ХХ веке

Инструменты ДКП

Деноминация денежной единицы – изменение
нарицательной стоимости денежных знаков с
целью их стабилизации и упрощения расчетов.
Денежная реформа (в России в 1922, 1947, 1961
гг.).
Лицензирование коммерческих банков и кредитов,
отзыв лицензий.
Ограничение размеров кредитов.
Изменение уровня резервного требования.
Изменение процентной ставки рефинансирования
(учетной ставки) – дисконтная политика.
Операции на открытом рынке государственных
ценных бумаг.

Изменение уровня резервного требования.

1) Если ЦБ НРТ
рестрективная монетарная политика
2) Если ЦБ ↓ НРТ
экспансионистская монетарная политика
Летом 2008 г. в России НРТ – 8%
К маю 2009 г. НРТ снизилась до 1,5 %
1 июля 2009 г. НРТ увеличена до 2%
(КБ – передали в ЦБ в резерв 40 млрд. руб.)
С 1 апреля 2011 г. НРТ для юр. лиц увеличилась с 4,5 до 5,5%,
для физ. лиц – с 3,5 до 4%
(денежн. масса сократилась на 80 млрд. руб.)

Изменение процентной ставки рефинансирования (учетной ставки) – дисконтная политика.

1) Если ЦБ %
политика дорогих денег
2) Если ЦБ ↓ %
политика дешевых денег

Изменение процентной ставки рефинансирования ЦБ РФ с 29.06.1998 по 19.06.2007 гг.

дата
% ставка
рефинансирования
дата
% ставка
рефинансирования
29.06.1998 г.
80
17.02.2003 г.
18
24.07.1998 г.
60
55
21.06.2003 г.
16
14
45
38
15.06.2004 г.
33
28
26.06.2006 г.
29.01.2007 г.
09.04.2002 г.
25
23
19.06.2007 г.
10,5
10
07.08.2002 г.
21
04.02.2008 г.
10,25
10.06.1999 г.
24.01.2000 г.
07.03.2000 г.
21.03.2000 г.
10.07.2000 г.
04.11.2000 г.
15.01.2004 г.
26.12.2005 г.
23.10.2006 г.
13
12
11,5
11

Изменение процентной ставки рефинансирования ЦБ РФ с 4.02.2008 по 1.06.2010 гг.

дата
% ставка
рефинансирования
дата
% ставка
рефинансирования
29.04.2008 г.
10,5
15.09.2009 г.
10,5
10.06.2008 г.
10,75
11
30.09.2009 г.
10
9,5
12
13
25.11.2009 г.
14.07.2008 г.
12.11.2008 г.
01.12.2008 г.
24.04.2009 г.
14.05.2009 г.
05.06.2009 г.
13.07.2009 г.
10.08.2009 г.
30.10.2009 г.
314
мая
2011 г.
сентября
12,5 8,25%
2011
г.
12
11,5
8%
28.12.2009 г.
24.02.2010 г.
29.03.2010 г.
30.04.2010 г.
9
8,75
8,5
8,25
11
01.06.2010 г.
8
7,75
10,75
28.02.2011 г.
8

КЛЮЧЕВАЯ СТАВКА – процентная ставка по которой ЦБ выдает кредиты коммерческим банкам ЦЕЛЬ – борьба с инфляцией

дата
ключевая ставка
дата
ключевая ставка
13.09.2013 г.
5,5 %
7,0 %
16.06.2015 г.
11,5 %
11,0 %
01.03.2014 г.
25.04.2014 г.
25.07.2014 г.
05.11.2014 г.
12.12.2014 г.
16.12.2014 г.
03.08.2015 г.
7,5 %
8%
9,5 %
10,5 %
02.02.2015 г.
17,0 %
15,0 %
16.03.2015 г.
14,0 %
05.05.2015 г.
12,5 %
С 1 января 2016 году КС = СР

Операции на открытом рынке государственных ценных бумаг

1) Если ЦБ покупает ценные бумаги
политика дешевых денег
2) Если ЦБ продает ценные бумаги
политика дорогих денег

Вопрос 2 Деньги: их функции и виды

Деньги
– финансовое средство,
которое приравнивается к
реальным средствам (хлеб,
одежда, сырье) и может быть
использовано при их покупке.

Денежная
система –
исторически сложившаяся в
каждой стране и
законодательно установленная
государством форма
организации денежного
обращения.

Функции денег

1. Средство обращения – деньги
выступают в качестве посредника
при обмене товаров и услуг.
товар
услуги
деньги
деньги
товар*

Прямой
товарообмен (бартер)
Инфляция
товар
товар*
Совпадение интересов сторон

2. Мера стоимости – способность денег измерять стоимость всех товаров и услуг через цену.

Инфляция
Стоимость измеряется любым
благом, обладающим стоимостью.

3. Средство накопления
(образование сокровищ) –
позволяет временно изъять
деньги из оборота и сохранить
часть дохода в виде накопления
для использования в будущем.
ИНФЛЯЦИЯ приводит к
обесцениванию накоплений

4. Средство платежа –
деньгами можно расплатиться за
потребленные товары и услуги.
Кредитные отношения
Инфляция
Предоплата
Ликвидация кредита

5. Мировые деньги – способность
денег приниматься в качестве
платежа во всех странах мира.
Пример:
золото
основные резервные валюты –
доллар ($), японская иена (¥),
английский фунт стерлингов (£),
евро (€).

ВИДЫ ДЕНЕГ
НАЛИЧНЫЕ
ДЕНЬГИ
БЕЗНАЛИЧНЫЕ
ДЕНЬГИ
КВАЗИ
ДЕНЬГИ

НАЛИЧНЫЕ ДЕНЬГИ –
денежные средства,
которые физически переходят от покупателя
к продавцу при расчете за благо
Разменная монета –
денежный знак,
отчеканенный
из металла,
используемый
для упрощения
товарного обращения
Бумажные деньги
– знаки стоимости,
которые замещают
в обращении
действительные
деньги –
золото и серебро

Бумажные деньги
Банковский билет
– выписанное
Казначейский
билет (ассигнация)
коммерческим банком
бессрочное долговое
обязательство о
выплате
подателю указанной
суммы в любой
момент.
– бумажные денежные
=
знаки, выпускаемые
государством
(казначейством) для
покрытия бюджетного
дефицита и
обеспеченные
государственной
собственностью.

БЕЗНАЛИЧНЫЕ ДЕНЬГИ –
форма осуществления денежных платежей и
расчетов без физической передачи денег, а при
осуществлении соответствующих записей на счетах.
ЧЕК – денежный документ, содержащий указание банку
от владельца ранее внесенного вклада о том, чтобы
выплатить третьему лицу (подателю чека)
определенную сумму.

Чек выдается при условии внесения вклада
в банк – депозита.
ВИДЫ ДЕПОЗИТОВ
Депозит до
востребования
Срочный
депозит
Смешанные
депозиты
Бессрочный
Срок 3, 6,12 и
т.д. месяцев
1) NOW-счет
Дробность
Беспроцентный
Проценты
Штраф за
досрочное
изъятие
2) Счет АТУ
(автоматические
трансфертные
услуги)

КВАЗИ (ПОЧТИ) ДЕНЬГИ –
ценные бумаги, обладающие фактически
всеми функциями денег
1.Облигация – долговое обязательство,
по которому владельцу гарантируется выплата
ежегодного фиксированного дохода
в определенной сумме по истечению
какого-то срока.

2. Акция – ценная бумага, удостоверяющая вложение
капитала в АО и гарантирующее получение части
прибыли (дивиденда).
По характеру
функционирования на
фондовом рынке
1. Именная акция –
приобретается на определенное
имя и регистрируется в учетной
книге АО.
2. Акция на предъявителя –
предполагает свободную куплюпродажу без регистрации.
По форме присвоения
доходов
1. Простые (обычные)
акции – дают акционеру право
голоса, размер дивидендов
зависит от работы АО в году.
2. Привилегированные
акции – не дают право голоса
на собрании акционеров, но
предусматривают привилегии.

3. Вексель – письменное долговое обязательство
в установленной законом форме одного лица уплатить в
определенные сроки фиксированную сумму другому лицу.
Простой вексель –
нельзя передавать
третьим лицам.
Переводной вексель –
передается третьим лицам
при соответствующей
записи (индоссамента) на
обратной стороне векселя.

Денежная
масса – совокупность всех
денежных средств, находящихся в
наличной и безналичной формах,
обеспечивающих обращение товаров и
услуг в народном хозяйстве.
Ликвидность
– способность активов
быстро и легко превращаться в деньги
без потери покупательной способности.

Денежные агрегаты
(параметры, через которые государство
регулирует экономику)
М1 = наличные деньги и депозиты до востребования
М2 = М1 + сберегательные (не чековые вклады) и
мелкие срочные депозиты
М3 = М2 + крупные срочные депозиты и депозитные
сертификаты предприятий
L = М3 + казначейские векселя, сберегательные
облигации, т.е. краткосрочные государственные
обязательства и ценные бумаги
D = L+ все ликвидные средства, закладные,
облигации
М3, L, D – общие тенденции развития экономики

Уравнение обмена Ирвинга Фишера

MV=PQ
M – денежная масса в обороте
V – среднегодовое число оборотов денежной
единицы
P – среднегодовой уровень цен
Q – реальный объем национального продукта
M=PQ/V
V=PQ/M P=MV/Q Q=MV/P

Вопрос 3. Кредит и кредитование: виды и условия

КРЕДИТ (от лат. сredo – верю, creditium ссуда) – система экономических отношений,
выражающаяся в движении имущества или
денежного капитала, предоставляемых в
ссуду на условиях возвратности,
срочности, материальной обеспеченности
и, как правило, за плату в виде %.
КРЕДИТОР
ЗАЁМЩИК
ДЕНЬГИ

Цель кредита – извлечение прибыли

Источники кредита
1)
2)
3)
4)
5)
Амортизационные средства.
Часть оборотного капитала, высвобожденная
временно из оборота из-за несовпадения
времени продажи товара и времени закупки
сырья, выплаты зарплаты и т.д.
Накопление капитала (расширенное
воспроизводство).
Средства бюджетной системы, фондов и т.д.
Доходы и накопления населения.

Условия кредитования

Возвратность
Кредитоспособность – наличие у заёмщика
готовности (желания) и возможности (доход) вовремя
и полностью выполнить свои обязательства по
кредитному договору.
Гарантированность
Залог движимого и недвижимого имущества;
Поручительство 1 – 2 лиц.
Срочность
Кредиты: краткосрочные (1 день – 1 год)
среднесрочные (до 5 лет)
долгосрочные (более 5 лет)

Платность
Процент за кредит – плата за пользование денежными
средствами.
Начисление на всю сумму
%
На величину
непогашенного остатка
Если банк выдал 10 тыс. руб. под 50 % годовых на 3 года
10 тыс. (ссуда)
15 тыс. (%)
25 тыс. руб.
1 год: 5 тыс. + 50% на всю сумму (5 тыс.) = 10 тыс.
2 год: 3 тыс. + 50% от остатка (2,5 тыс.) = 5,5 тыс.
3 год: 2 тыс. + 50% от остатка (1 тыс.) = 3 тыс.
18,5 тыс.
Рискованность
Повышенные риски - % выше, условия жёстче.

Виды кредита

1.Коммерческий кредит – предоставление
товара с отсрочкой платежа (под реализацию).
Документ – вексель.
2.Банковский кредит – денежные ссуды
банка и кредитных организаций
юридическим лицам.
3.Потребительский кредит – в виде
банковской ссуды на потребительские цели
физических лиц (товары длительного
пользования) или с отсрочкой платежа по таким
товарам – 25%.

4. Сельскохозяйственный кредит – выдает
банк на длительные сроки для покрытия крупных
капиталовложений в с/х производстве под залог
недвижимости.
5. Ипотечный кредит – долгосрочные ссуды под
залог недвижимости (земля, квартира), с целью
приобретения этой недвижимости.
6. Государственный кредит – государственные
займы для погашения бюджетного дефицита,
размещаемые на внутреннем рынке.
Заемщик – государство. Документ – облигация.
7. Международный кредит – кредитование в
сфере международных отношений, при котором
объектом служат валютные и товарные ресурсы.
Кредиторы и заемщики – банки, государство,
международные организации.

Вопрос 4. Банки: их виды и функции

Банк – финансовое учреждение, которое
собирает, хранит и накапливает
финансовые денежные средства,
производит взаиморасчеты с клиентами,
предоставляет займы,
выпускает ценные бумаги и деньги
(эмиссия платежных средств).

Банковская
система – совокупность
кредитно-финансовых учреждений,
включающая Центральный банк (ЦБ),
коммерческие банки и
специализированные финансовокредитные учреждения различного
профиля.
Центральный банк -
государственное кредитное
учреждение, наделенное функциями
эмиссии денег и регулирования всей
кредитно-банковской системы.

Функции ЦБ

1) Монопольное право на эмиссию наличных
денег. Контролирует денежное обращение в
стране.
2) Хранение золотовалютных резервов страны
(1 ноября 2013 г. – $ 524,3 млрд.;
1 октября 2015 г. – $ 371млрд.)
$ 44 млрд.
из них монетарного золота
$ 48,9 млрд.
3) Кредитование и платежные операции
правительства.
4) Выдача кредитов коммерческим банкам.
5) Осуществляет ДКП.
6) Устанавливает правила проведения расчетов в
стране.

7) Управляет государственным долгом.
8) Валютное регулирование и валютный контроль.
9) Выдача (отзыв) лицензии на право банковской и
кредитной деятельности КБ и другим
кредитным организациям.
10) Определение минимальных размеров
уставного капитала КБ
(2010 г. – 90 млн. руб., 2011 г. – 180 млн. руб.,
2012 г. – 300 млн. руб.).
11) Определяет операции, которые может
осуществлять КБ, их правила, бухучёт,
отчётность.
12) Контроль и аудит всех финансово-кредитных
учреждений.

Коммерческие банки –
финансовые организации, которые
принимают вклады (депозиты) и
выдают займы физическим и
юридическим лицам.
Количество коммерческих банков в России
01.2008 01.2009 01.2010 01.2011 01.2012
В Москве
555
543
522
514
502
В России
1136
1108
1058
1012
978
01.2013
01.2014
01.2015
В Москве
494
489
450
В России
956
923
834

Функции коммерческих банков

1. Пассивные операции – привлечение денежных
средств физических и юридических лиц во
вклады до востребования и на срок.
2. Активные операции –
а) кредитование государства, населения и
предприятий;
б) организация выпуска и размещения ценных
бумаг;
в) создания платежных средств в виде
банковских депозитов, которые используются с
помощью чеков, пластиковых карточек, векселей,
электронных переводов, т.е. КРЕДИТНЫХ
ДЕНЕГ

3. Комиссионно-посреднические и
доверительные операции:
а) переводят деньги клиентов в другие банки;
б) приобретают по доверенности ценные бумаги для
клиентов, управляют его имуществом;
в) проведение платежей физических и юр. лиц;
г) лизинг – приобретение банком имущества и
сдача его в аренду;
д) обмен валюты;
е) услуги сейф-банка;
ж) осуществление операций с драгоценными металлами
в соответствии с действующим законодательством;
З) консультирование, предоставление экономической и
финансовой информации.

Виды коммерческих банков

По принадлежности уставного капитала:
1) АО, 2) ООО.
По набору банковских услуг:
1) Универсальные, 2) Специализированные.
По территориальному характеру действия:
1) Региональные 2) Межрегиональные.
По отраслевому признаку:
1) С/Х, 2) Промышленные, 3) Строительные ит.д.
По срокам выдачи ссуд:
1) Долгосрочных вложений (инвестиционные),
2) Краткосрочных вложений (сберегательные).
По размерам:
1) Крупные, 2) Средние, 3) Малые.

Виды коммерческих банков

По организационной структуре:
1) Единичные банки,
2) Банковские группы и объединения (холдинги)
По функциональным признакам:
1) Эмиссионные,
2) Ипотечные,
3) Инвестиционные,
4) Инновационные,
5) Депозитные,
6) Биржевые,
7) Сберегательные,
8) Внешнеторговые,
9) Учётные,
10) Трастовые,
11) Клиринговые.

Специализированные кредитно-финансовые учреждения – осуществляют кредитование определенных отраслей национальной экономики

Специализированные кредитнофинансовые учреждения –
осуществляют кредитование определенных
отраслей национальной экономики
Ссудо-сберегающие ассоциации, кредитные союзы –
принимают вклады от населения → в коммерческое и
жилищное строительство.
Страховые компании – за счет страхования жизни и
имущества аккумулируют средства на долгосрочный
период → финансирую крупные промышленные,
торговые корпорации.
Пенсионный фонд – за счет отчислений в ПФ с
предприятий и от физ. лиц осуществляется долгосрочное
кредитование (ценные бумаги: облигации, акции,
федеральные займы).
Инвестиционные компании (банки) – выпускают
ценные бумаги, размещают их на фондовом рынке.

Деньги Деньги – это специальные знаки стоимости, которые используются для определенных функций. В современной экономике используются два типа денег: 1. Наличные (Бумажные и монетные); 2. Безналичные деньги – деньги, представляющие собой записи остатков на счетах клиентов в банках.

Свойства денег Делимость; Делимость; Портативность; Портативность; Сохраняемость; Сохраняемость; Однородность; Однородность; Узнаваемость и трудность подделки; Узнаваемость и трудность подделки; Низкая себестоимость изготовления; Низкая себестоимость изготовления; Возможность быть выпущенным в количествах, необходимых для обращения; Возможность быть выпущенным в количествах, необходимых для обращения; Стабильность стоимости денег. Стабильность стоимости денег.

) Свойства денег (продолжение) Делимость: свойство размена, деньги не должны существенно менять свои свойства, если их делить на мелкие части или объединять в одну крупную часть. Портативность: высокая стоимость, заключённая в небольшом объёме. Сохраняемость: свойство денег хорошо храниться, не изменяя своих физических и химических свойств на протяжении долгого времени. Однородность: денежный товар не должен разделяться по сортам. Узнаваемость и трудность подделки Низкая себестоимость изготовления Возможность быть выпущенными в количествах, необходимых для обращения: свойство безналичных денег. Стабильность стоимости денег

Банк Банк – учреждение, которое наряду с собственным капиталом привлекает внешний капитал в виде вкладов (депозитов) и получает доход за счет предоставления кредита по проценты. Типы банков: 1. Банки, уполномоченные государством на выпуск наличных денег и проведение государственной политики по регулированию денежно - кредитной системы страны; 2. Комерческие банки, обслуживающие частных лиц и фирм.

Операции банков Банковские операции – виды деятельности, к осуществлению которых допускаются исключительно организации, имеющие лицензию, выдаваемую центральными банками. Основные типы банковский операций: 1. Пассивные (По привлечению средств); 2. Активные (По размещению средств). Ресурсы банков формируются за счет вкладов клиентов, а также за счет средств учредителей и заемных средств.

Типы счетов Процентная ставка – плата, которую банк устанавливает в процентах к сумме вклада и выплачивает вкладчику. Типы вкладов по признаку срочности: 1. Счета до востребования – денежные вклады в банке, помещенные для хранения или осуществления расчетов, которые должны быть выданы или перечислены банком по первому требованию без потери какой - либо суммы; 2. Срочные счета – денежные вклады в банке, помещенные на определенный срок с целью получения дохода (процентов).

Банковские карточки Электронная банковская карточка – карта, выдаваемая банком и необходимая для распоряжения средствами на счету. Типы банковских карт: 1. Дебитные – с их помощью можно расплачиваться за товары и услуги только в пределах той суммы, которая числится на счете; 2. Кредитные – если для оплаты товаров и услуг на счету не хватает средств, то банк предоставит недостающую сумму в кредит.

Банковская система Банковская система – совокупность различных видов национальных банков и кредитных учреждений, действующих в рамках общего денежно - кредитного механизма. Схема банковской системы любой страны с рыночной экономикой Схема банковской системы любой страны с рыночной экономикой.

Банковская система (продолжение) Государственный Эмиссионный банк. Ведет дела только с государством и коммерческими банками и не обслуживает фирмы и частных лиц. Виды операций: - Эмиссия банкнот; - Денежно - кредитное регулирование экономики; - Поддержка курса национальной валюты; - Хранение резервного фонда других кредитных учреждения; - Открытие и ведение счетов правительства и правительственных ведомств; - Хранение свободной денежной наличности и коммерческих банков; - Хранение государственных золотовалютных резервов. Государственный Эмиссионный банк. Ведет дела только с государством и коммерческими банками и не обслуживает фирмы и частных лиц. Виды операций: - Эмиссия банкнот; - Денежно - кредитное регулирование экономики; - Поддержка курса национальной валюты; - Хранение резервного фонда других кредитных учреждения; - Открытие и ведение счетов правительства и правительственных ведомств; - Хранение свободной денежной наличности и коммерческих банков; - Хранение государственных золотовалютных резервов. Коммерческие банки. Обслуживает фирмы и граждан. Виды операций: - Активные (выдача кредитов); - Пассивные (прием вкладов); - Открытие и ведение счетов физических и юридических лиц; - Проведение денежных платежей и расчетов; - Посреднические операции; - Осуществление операций с иностранной валютой и драгоценными металлами; - Выдача банковских гарантий; - Доверительные операции Коммерческие банки. Обслуживает фирмы и граждан. Виды операций: - Активные (выдача кредитов); - Пассивные (прием вкладов); - Открытие и ведение счетов физических и юридических лиц; - Проведение денежных платежей и расчетов; - Посреднические операции; - Осуществление операций с иностранной валютой и драгоценными металлами; - Выдача банковских гарантий; - Доверительные операции Далее

Банковская система (продолжение) Специализированные кредитно - финансовые институты. Обслуживает фирмы и граждан. Виды операций: - Специализируется на определенных операциях и видах кредитования. Специализированные кредитно - финансовые институты. Обслуживает фирмы и граждан. Виды операций: - Специализируется на определенных операциях и видах кредитования. Международные банки. Регулируют валютные и денежно - кредитные отношения между странами. Виды операций: - Активные (выдача кредитов); - Пассивные (прием вкладов); - Открытие и ведение счетов физических и юридических лиц; - Проведение денежных платежей и расчетов; - Посреднические операции; - Осуществление операций с иностранной валютой и драгоценными металлами; - Выдача банковских гарантий; - Доверительные операции Международные банки. Регулируют валютные и денежно - кредитные отношения между странами. Виды операций: - Активные (выдача кредитов); - Пассивные (прием вкладов); - Открытие и ведение счетов физических и юридических лиц; - Проведение денежных платежей и расчетов; - Посреднические операции; - Осуществление операций с иностранной валютой и драгоценными металлами; - Выдача банковских гарантий; - Доверительные операции

Денежно - кредитная политика государства Денежно - кредитная политика государства – совокупность мероприятий ЦБ в области денежного обращения и кредита и состоит в контроле за денежной массой в стране в целях поддержания стабильности цен, обеспечения эффективной занятости и устойчивого экономического роста. 1. Объест: спрос и предложение на денежном рынке; 2. Субъект: ЦБ

Методы регулирования Методы регулирования: Прямые: представляют собой указания банкам, подлежащие обязательному исполнению; Косвенные: основаны на возможности воздействия ЦБ на величину избыточных резервов и на стремлении коммерческих банков использовать избыточные резервы для выдачи кредитов с целью получения дополнительной прибыли.

Понятие денежно-кредитной политики Денежно-кредитная политика-это комплекс взаимосвязанных мероприятий, предпринимаемых ЦБ в целях регулирования деловой активности путем планируемого взаимодействия на состояние кредита и денежного обращения. ДКП- это важнейшее направление экономической политики государства и является частью общегосударственной политики, которая должна быть «вписана» в общую цель развития национальной экономики и способствовать достижению макроэкономического равновесия

Цели ДКП Цель государственного регулирования экономики- достижение макроэкономического равновесия при оптимальных для данной страны типах экономического роста Также целью государственного регулирования является одновременное достижение целей в «магическом четырехугольнике»

«Магический четырехугольник» Стабильный уровень цен Равновесие внешнеторгового обмена Высокий уровень занятости Экономический рост ПОКАЗАТЕЛИ ОТДЕЛЬНЫЕ ЗАДАЧИ ПОКАЗАТЕЛИ ОТДЕЛЬНЫЕ ЗАДАЧИ Индекс цен Уровень безработицы Естественная безработица Уровень безработицы Внешнеторговый баланс Положительный внешнеторговый баланс Рост реального ВВП Оптимальные темпы экономического роста

Денежное предложение при различных целях ДКП 0 % М MS 1 MS 3 MS 2 М-количество денег в обращении MS 1 -денежное предложение при монетарной политике, направленной на поддержание неизменной массы денег в обращении MS 2 - денежное предложение при гибкой ДКП MS 3 - денежное предложение при изменении массы денег и %-й ставки

Механизм изменения обязательных резервов увеличение нормы обязательных резервов приводит к сокращению избыточных резервов коммерческих банков, которые они могут использовать для проведения ссудных операций при уменьшении нормы обязательных резервов происходит мультипликационное расширение объема предложения денег

Процентная политика ЦБ Регулирование займов коммерческих банков у ЦБ направление процентной политики ЦБ Политика учетной ставки Учетная политика заключается в регулировании величины процентной ставки, по которой коммерческие банки заимствуют денежные средства у Центрального банка.

Операции на открытом рынке Операции ЦБ на открытом рынке оказывают прямое влияние на объем свободных ресурсов коммерческих банков, что стимулирует сокращение либо расширение объема кредитных вложений в экономику, одновременно влияя на ликвидность банков.

Политика «дешевых денег» При такой политике ЦБ: Покупает государственные ценные бумаги, переводя деньги в их оплату на счета населения и в резервы банков. Это обеспечивает расширение возможностей кредитования коммерческими банками и увеличивает денежную массу. Снижает процентную ставку, что позволяет коммерческим банкам объемы заимствований и расширить объем кредитования и впоследствии также увеличивает денежную массу. Снижает обязательную норму банковского резервирования, что ведет к росту денежного мультипликатора и расширению возможностей кредитования экономики.

Политика «дорогих денег» продает государственные ценные бумаги, что вызывает сокращение резервов банков. Это ведет к сокращению возможностей кредитования коммерческими банками и сокращает денежную массу. повышает учетную ставку процента, что ведет к прекращению заимствований у ЦБ и повышению процентов по кредитам коммерческих банков Повышает обязательную норму банковского резервирования, что снижает денежный мультипликатор и ограничивает рост денежной массы.