Гэп на форекс - это ценовый разрыв, который происходит между двумя последовательными свечами, то есть закрытие одной свечи и открытие другой на значительном расстоянии. Для различных отраслей данный термин предоставляется в различных трактовках, например:
1. Биржевая торговля. Тут Гэп понятное и закономерное явление. Например после того как вечером был закрыт рынок и после его открытия утром, может произойти множество событий, которые окажут влияние на валютный рынок. И получается так, что утром все котировки открываются с так называемым Гэпом.
2. Гэп на форекс на сегодняшний день не смог описать не один из известных классиков.
Что касается гэп на форекс, то он освещался многими знаменитостями, например Корнелиус Лука писал, что валютный рынок открыт только трети торгового дня. К примеру, Чикагский валютный рынок открыт с 7:20 и до 14:00.
Таким образом, для форекса гэп может произойти только между пятницей и понедельником. Найман придерживался аналогичного мнения. Он писал, что на круглосуточном рынке, появление гэпа очень редкое явление и это возможно только при переходе из одной недели в другую. Но на самом ли деле все, так как говорят теоретики?
Гэп на форекс может существовать не только между календарными неделями, о данном явлении уже давно известно любому более менее опытному .
В связи с этим, сегодня все острее становится проблема изучения и выявление данных ценовых разрывов, а также создании эффективной тактики торговли при возникшем гэпе, которая должна учитывать:
1. Возможные точки открытия сделки
2. Когда необходимо закрыть сделку
3. Все возможные точки, которые будут двигаться к гэпу
4. А также точки разворота в противоположную сторону от гэпа
Другой не менее известный ученый в определенных кругах Джон Дж. Мэрфи в своем труде Технического анализа фьючерского рынка писал: «Для рынка огромное значение имеет местонахождение пробела и его тип». По типам пробелы были разделены на несколько видов:
- Простой пробел
- Пробел на разрыв
- Пробел на отрыв
- Пробел на излет
Простой пробел
Если вы хотите начать прогнозировать все возможные гэпы, то данный тип менее пригодный для данной работы. Как правило, данный пробел возникает на очень не активных рынках, ну или посреди горизонтальных торговых коридоров.
В общем, данный тип пробелов сам по себе говорит об отсутствии интереса, в том, что незначительные пробелы привели к изменению графика. Зачастую аналитики вообще не принимают такие пробелы в серьез и не обращают на них внимание.
Пробел на разрыв
Данный тип разрывов встречается только в том случае, если произошло завершение важной ценовой модели, после чего следуют значимые изменения на рынке. Ведь когда подходит момент завершения модели основания, прорыв случается в виде разрыва.
Если произошел прорыв важной линии тренда, то это, как правило, говорит о том, что в скором времени произойдет перелом тенденции. После того как произошел пробел на разрыв, начинается повышение объема торговли.
Зачастую данные пробелы не заполняются. Возможно, что цены вернуться на верхний уровень границы самого пробела, а иногда даже закроют часть пробела, но даже после этого какая-то его часть, так или иначе останется незакрытой.
Тут следует выделить определенную закономерность: чем больше объем данного пробела, тем больше вероятность того что он не будет заполнен.
Пробел на отрыв
Данный пробел допустим, если в течение определенного времени наблюдается движение рынка в одном направлении.
И, как правило, в середине данного движения осуществляется ценовой скачок, и как раз таки в результате этого образуется именно этот пробел, который получил название - пробел на отрыв.
Данный пробел напрямую отражает ситуацию, в результате которой рынок движется в определенном направлении и при этом не имеет относительно высокой торговли.
Если тенденция восходящая то это прямое свидетельство сильного рынка, если же нисходящая, то выводы весьма плачевны.
Этот вид пробелов еще называют «измерительным пробелом» так как приходится на середину существующей тенденции. Благодаря этому мы можем рассчитать расстояние тенденции.
Пробел на излет
Это, безусловно, последний тип пробелов в гэп на форекса на котором стоит остановиться подробнее.
Данный пробел появляется к концу ценового движения, когда все возможные ценовые ориентиры достигнуты и два предыдущих пробела (разрыв, отрыв) уже успели себя зафиксировать на графике.
Именно на финальной стадии взлета цены, так сказать на последнем издыхании образуется данный тип пробелов.
Видео "Гэп на форекс" смотреть онлайн
Но его хватает ненадолго и через пару дней он начинает падать. Для трейдера служит сигналом, то, что цена оказывается ниже уровня данного пробела. В данном примере полное заполнение пробела можно охарактеризовать как явление очень сильного медвежьего признака.
ГЭПами (GAP) принято называть сильные скачки ценового уровня. С английского аббревиатура GAP переводится как разница между ценой валюты при закрытии торгов в пятницу и ценовым уровнем при открытии торгов в понедельник.
При существенной разнице между перечисленными выше значениями на ценовом графике образуется скачок. Наглядно ознакомиться с тем, как это выглядит, вы можете на представленном ниже рисунке.
Как вы могли заметить ценовой уровень в пятницу вечером остановился на отметке 1,5467, а при открытии торгов в понедельник он составил 1,5511. Таким образом цена при открытии рынка превысила ценовой уровень закрытия на сорок три пункта.
Именно эту разницу между ценовыми уровнями и принято называть ГЭПом. Следует помнить, что ГЭП на Форекс образуется далеко не всегда. Такие скачки можно наблюдать на каждой паре ежемесячно или реже.
ГЭП на Форекс. Причины появления
ГЭП на Форекс возникает из-за того, что за время выходных происходит накопление сделок на приобретение и реализацию валюты. По этой причине в момент открытия рынка все эти ордера начинают срабатывать и образуют описанный выше скачек ценового уровня.
Для того, чтобы появился ГЭП на Форекс, требуется существенный перевес созданных ранее ордеров на приобретение валюты над сделками на продажу или наоборот. Так как маркетмейкеры видят этот перевес, то на графике образуется ГЭП.
Для наглядности рассмотрим описанную выше ситуацию на более конкретном примере.
Ведение торгов на ГЭПах
Для того, чтобы использовать ГЭПы для получения прибыли, следует помнить, что далеко не все из них обладают хорошей отработкой. разработали целый ряд закономерностей для вхождения в рынок при образовании ГЭПов.
Лучше всего подходят для торговли на ГЭПах такие как евро/доллар, фунт/доллар, евро/японская йена, а также фунт/японская йена. На этих парах ГЭПы закрываются с вероятностью семьдесят процентов.
Таким образом, если вы собираетесь использовать закрытие ГЭПов для ведения торгов, то вам необходимо обратить внимание именно на описанные выше валютные пары.
Торговля на ГЭПах Форекс позволяет использовать практически любой тайм-фрейм, но лучше всего использовать временной отрезок М30. Торги необходимо вести один раз в неделю в момент образования ГЭПа. Далее более подробно остановимся на порядке ведения торгов.
В момент открытия рынка в понедельник нужно изучить график на предмет образования ГЭПа. Если вы обнаружили ГЭП, то необходимо убедиться, что его размер превышает двадцать пунктов. Если появился слабый скачок – менее двадцати пунктов, то для создания ордеров он не подходит.
При наличии ГЭПа размером более двадцати пунктов необходимо дождаться закрытия первой на тайм-фрейме М30. Это нужно потому, что в течение первых тридцати минут после образования ГЭПа ценовой уровень продолжает движение в направлении скачка ценового уровня.
После того, как произойдет закрытие первой свечи, нужно создавать сделку. Далее необходимо определиться с местом расположения Тейк-Профит. Он должен быть немного выше уровня Low или high последней пятничной свечи. На размещенном ниже рисунке вы видите, что скачок произошел вверх, поэтому точка Тейк-Профит должна располагаться немного выше high последней свечи, закрывшейся в пятницу. Следовательно, мы желаем получить прибыль в размере 45 пунктов.
На следующем этапе необходимо определиться с местом расположения точки Стоп-Лосс. При ее определении необходимо сохранить прибыльность создаваемых сделок, но при этом не допустить закрытия ордера из-за небольшого колебания ценового уровня. Оптимальным размером Стоп Лосс является Тейк-Профит умноженный на 1,5.
Воспользовавшись описанной выше формулой, мы вычисляем уровень Стоп-Лосс: 45*1,5=67,5. Результат необходимо округлить, и чтобы избежать небольших колебаний, добавить к нему два пункта. Итого у нас получается 70 пунктов.
Как вы видите на расположенном выше рисунке, ценовой уровень, двигаясь в направление скачка, не дошел до уровня Стоп-лосс, после чего сделка закрылась с прибылью.
Обычно ГЭПы закрываются быстро, но бывают ситуации, когда для этого может потребоваться от нескольких часов до суток. Поэтому если скачок не закрылся сразу, не паникуйте, так как такая ситуация является нормой.
К сожалению, эта ГЭП Форекс стратегия обладает некоторым недостатками. Главным минусом этого метода ведения торгов является то, что торговать вы сможете только один раз в неделю и то при условии, что размер скачка превышает двадцать пунктов.
Многие успешные трейдеры не упускают возможность торговать на гэпах, оправдано полагая, что это беспроигрышная стратегия форекс. Существует множество источников, описывающих правила ведения торгов на гэпах, однако следует более подробно остановиться на описании торговой системы, основанной на гэпах именно в ключе валютных рынков. Как правило, новичков гэпы нередко шокируют и либо вынуждают прекратить всякие попытки торговли в данный момент, либо приводят к возникновению серьезных просадок. Однако с пониманием данной ситуации можно получить великолепные возможности к ведению прибыльной торговли. Как именно использовать ситуацию гэпа на валютном рынке, и пойдет речь в данной статье.
Гэпы и беспроигрышная стратегия форекс
По определению гэп – это разрыв ценового графика. Его можно встретить практически на всех графиках, какой бы временной период ни был выбран. Описываемая беспроигрышная стратегия форекс в первую очередь оперирует часовыми графиками, на них гэпы встречаются не так часто, как на других. Это с одной стороны снижает риски, так как не будет ситуаций, когда открыто несколько позиций одновременно, и с другой стороны дает возможность значительно улучшить прибыльность своего портфеля.
Чаще всего гэп можно встретить в начале недели. Это происходит из-за того, что в пятницу цена может закрыться по одной цене, а в воскресенье вечером, когда начинается азиатская сессия, цена открывается уже со значительным смещением, благодаря аккумуляции усилий медведей или быков. Даже с тем, что рынки на выходных не работают, настроения медведей или быков могут накапливаться и развиваться, так по открытию новой торговой недели происходит качественный скачок цены. Подобные гэпы между закрытием и открытием характерны как для валютных рынков, так и для рынка акций. Потому беспроигрышная стратегия форекс, основанная на использовании гэпов, верна фактически на любой бирже.
Гэпы можно разделить на три вида: пробой, продолжение и истощение. Определить тип гэпа не сложно. Для этого необходимо определить тип и направления основного тренда, на котором закончилась предыдущая неделя, или же период перед гэпом. В случае если тренд был боковой, и после гэпа цена ушла за его пределы, то такой гэп называется пробойным. В случае, когда гэп идет в сторону движения основного тренда, то, логично, такой называется продолжением. Направленный в противоположную от тренда сторону гэп называется истощением и чаще всего сигнализирует о потере силы трендом и возможном скором развороте.
Беспроигрышная стратегия форекс. Определение ложных сигналов
Существуют торговые гэпы, образованные и среди недели, однако описываемая беспроигрышная стратегия форекс оперирует только гэпами, сформированными в начале торговой недели. В довершение следует отметить, что гэп не должен быть ложным. Он должен подтвердиться сразу на графиках платформы MT4 от нескольких проверенных брокеров. В противном случае гэп, полученный лишь на графиках от одного брокера, игнорируется.
Вторым входным условием для использования гэпа, как того требует беспроигрышная стратегия форекс, является выжидание. Даже если гэп определен от всех проверенных источников, следует выждать некоторое время, от часа до четырех часов. Далее используются три основных правила для ведения успешной торговли на гэпах:
1. Геп, направленный вверх в тот же момент когда и индикатор SMA (Simple Moving Average) направлен вверх, относится к ложным сигналам, так как он является ловушкой. Скорее всего, после гэпа будет движение в противоположную сторону, и открытие длинной позиции может привести к срабатыванию стоп-лоса.
2. Гэп, направленный вниз так же, как и SMA, также является ловушкой. По аналогии, как и в первом случае, открытие короткой позиции может обернуться срабатыванием стоп-лоса из-за движения цены в противоположном от тренда направлении после гэпа.
ICE FX - возможно, самый честный брокер
100% прозрачность
ICE FX подтвердит вывод любой вашей сделки на межбанк
Демонстрация средств
ICE FX покажет свои счета у всех торговых и платежных контрагентов
Получи 100 000$ в управление, просто продемонстрировав стабильную торговлю
3. Гэп, направленный вверх при направлении SMA вниз, беспроигрышная стратегия форекс относит к хорошим сигналам для открытия короткой позиции. С большой долей вероятности после гэпа, который дошел до сопротивления, цена направится вниз и, соответственно, позволит развить короткую позицию для получения максимальной прибыли.
4. Гэп, направленный вниз против SMA, направленного верх, также хороший сигнал. В данной ситуации беспроигрышная стратегия форекс предусматривает открытие длинной позиции после того, как цена после гэпа достигнет уровня поддержки. С высокой долей вероятности цена пойдет в нужном для развития позиции направлении.
Беспроигрышная стратегия форекс. Примеры
На представленных часовых графиках разделительные вертикальные линии показывают нам начало и конец каждого дня, а также торговой недели. Первая красная вертикальная линия указывает на момент открытия позиции, вторая на ее закрытие. Рассматривая примеры, как работает беспроигрышная стратегия форекс, не учитываются спреды. Они отличаются у различных брокеров и на различных валютных парах.
Первый пример. На графике AUD/CHF за 23 июля 2012 года наблюдается гэп вверх. На часовом графике его размер небольшой, однако, на меньших временных периодах виден значительный разрыв, что и требуется для начала. В то время как гэп произошел вверх, также и SMA показывает восходящий тренд. Как говорилось в правилах выше эта ситуация является ловушкой и не стоит испытывать силу тренда открывая длинную позицию. Ситуация явно неоднозначная, и беспроигрышная стратегия форекс рассматривает сигнал как ложный.
Второй пример. Представлен часовой график цены для валютной пары USD/CHF от 28 мая 2012 года. Даже на часовом графике отлично виден гэп вниз. Цена открытия новой торговой недели значительно ниже, чем цена закрытия предыдущей. Направление гэпа противоположно направлению тренда, потому беспроигрышная стратегия форекс говорит о получении ясного сигнала на открытие длинной позиции. Открытие позиции происходит по цене 0,9550, вместе с тем ограничение убытков устанавливается на уровне 0,9450. Основная цель для данной позиции располагается на 200 пипсов выше – 0,9750. Когда цена поднимается, стоп-лос перемещается на уровень безубыточности, то есть 0,9550. В результате позиция полностью отработала поставленную цель.
Третий пример. На третьем рисунке отображен график от 28 мая 2012 года для пары EUR/USD. В данном случае наблюдалась уже противоположная ситуация к предыдущему примеру. Гэп сформировался с направлением вверх при том, что основной тренд согласно показаниям SMA направлен вниз. Согласно правилам, которые использует беспроигрышная стратегия форекс, это явный сигнал для открытия короткой позиции. Итак, позиция была открыта на уровне 1,2565 вместе со стоп-ордером на уровне 1,2665. В качестве цели для позиции установлена цена покупки на уровне 1,2365 с общим профитом по сделке в размере 200 пипсов.
Четвертый пример. На данном рисунке отображен пример ситуации, когда образовался гэп вниз при том, что и направление основного тренда также идет вниз. В данном случае согласно правилам, которые использует беспроигрышная стратегия форекс, не следует открывать позиции в каком-либо направлении, потому как ситуация неоднозначная, и цена может как пойти в продолжение трендовой линии, так и сформировать разворот. Дальнейшее развитие ситуации показывает, что уровень поддержки, расположенный несколько ниже оказался достаточно сильным для того, чтобы отбить всякие попытки медведей к дальнейшему снижению цены.
Беспроигрышная стратегия форекс. Заключение
Напомним основные моменты, если используется беспроигрышная стратегия форекс торговли на гэпах. Следует искать лишь гэпы, сформированные в начале недели, после выходных. Четкое соблюдение четырех основных правил позволяет различать правильные сигналы и ложные. Открытие позиций предполагается при наличии положительного сигнала и только через несколько часов после открытия торговой недели.
Стоит также помнить, что при успешной торговле на одной неделе нет никаких гарантий, что и следующая также будет прибыльной или подходящей. Важно, что при соблюдении правил риски сводятся к минимуму, а шанс получить прибыль значительно увеличивается. Данная беспроигрышная стратегия форекс относится к типу колебательных стратегий и подойдет профессиональным трейдерам как с полной занятостью, так и с частичной.
Если Вы только начинаете осваивать рынок Форекс, то, возможно, уже сталкивались с таким понятием, как гэп. Что такое гэп на Форекс или любых других финансовых рынках? Само значение слова гэп произошло от английского gap , что в переводе означает "разрыв". Так вот, гэп в техническом анализе означает значительный разрыв потока котировок. Если рассматривать гэп на графиках, то Вы увидите разрыв между ценой закрытия одной свечи и ценой открытия следующей свечи - цена закрытия и цена открытия находятся на некотором расстоянии друг от друга, что явно выделяется на графике:
Рис. 1. Разрыв цены на графике - гэп.
Такие разрывы или, как еще говорят, скачки цен и называются гэпами . Любой трейдер должен знать о специфике, возможных причинах возникновения и последствиях гэпов.
Причины возникновения гэпов.
Что такое гэп и каковы причины его возникновения? Существует несколько причин возникновения гэпов на Форекс. Самой обычной является техническая причина - поступает неполный поток котировок в торговый терминал. Как такового значения и влияния на торговые процессы подобные гэпы не оказывают.
Иногда гэпы на Форекс могут появляться в праздничные дни, в момент выхода или в дни закрытия месяца (года), причем, как на валютном, так и на товарных, фондовых или других финансовых рынках. Кстати сказать, в момент выхода важных экономических новостей и в дни закрытия месяца на Форекс частенько наблюдаются резкие скачки цены, причем, в обе стороны, поэтому торговать в таких случаях строго не рекомендуется, если Вы четко не понимаете, что делаете.
Гэп может случиться на часовом, получасовом и других тайм-фреймах (в пределах одной ) без, казалось бы, видимых причин - и это будет случайный гэп, а не сигнал к какому либо дальнейшему направлению движения цены. Обратите внимание - нельзя принимать во внимание именно гэпы, а не причины, способствующие их возникновению! Случаются такие гэпы довольно редко. Причинами их возникновения могут быть такие события, как серьезные теракты, крупные катаклизмы, перевороты в ведущих странах, так как прямым или косвенным образом эти причины все же влияют на экономику и курсы валют. Примером такого события может послужить взрыв на АЭС "Фокусима" в 2012 году, что моментально привело к возникновению гэпов и продолжительному падению (росту) многих валютных пар.
Другой случай более важный и предполагает образование гэпа в непрерывном потоке цен в результате фундаментальных событий. Вот на такие гэпы и нужно обращать внимание в первую очередь!
В зависимости от типа рынка под периодом следует понимать различные промежутки времени. Для товарных рынков периодом будет являться 1 день, так как торговля на них ведется в течение некой части суток. На рынке Форекс периодом уже можно считать 1 неделю, так как торговля на нем ведется круглосуточно, за исключением выходных. А в выходные дни не редким явлением являются неофициальные встречи крупных банкиров, министров финансов и других лидеров в мировой финансовой сфере. В результате их решений и заявлений следуют значительные изменения цены, а, следовательно - и возникновение гэпов на стыке двух недель. Именно такие гэпы наиболее важные для торговли, поэтому рассмотрим подробнее, какие последствия могут ожидать трейдера в результате гэпа с пятницы на понедельник.
Последствия гэпов на стыке двух недель.
Итак, предположим, что у Вас открыт ордер на покупку по цене 1.3000, выставлены тейк-профит на 1.3050 и стоп-лосс на 1.2980, и сегодня пятница. Рынок закрывается по цене 1.3040. Что ожидает этот ордер при открытии рынка в понедельник, если будет гэп?
- Вариант 1 - рынок открылся с гепом вниз. Как вы помните, по условиям примера, рынок закрыт по цене 1.3040. А открывается по цене 1.2900 - как говорят, "гепнуло" вниз. Думаете, ордер закроется по стоп-лоссу, и Вы потеряете всего 20 пунктов? Почти правильно думаете, но не совсем. Стоп-лосс сработает, но по цене открытия рынка и вы потеряете 100 пунктов, а не 20, как планировали;
- Вариант 2 - рынок открылся с гепом вверх, по цене 1.3090. И тейк-профит ордера сработает, но опять, по цене открытия рынка и прибыль составит 90 пунктов против 50 ожидаемых.
Поэтому, каждый трейдер должен знать - пятничный гэп закрывает ордера не по уровню выставленных стопу/профиту, а по уровню открытия рынка!
Для борьбы с пятничным гэпом, перед закрытием рынка, можно убрать стоп-лоссы и тейк-профиты . Или выставить такие их значения, которые гэп точно не сможет достичь - например, по 1000 пунктов от цены открытия ордера. А в момент открытия рынка в понедельник вернуть их на те значения, которые подскажет сложившаяся ситуация.
Именно поэтому на пятничных гэпах (или гэпах на стыке недель, как их еще называют) можно как потерять, так и заработать. Если перед выходными был открыт ордер, и после выходных появился гэп в нужном направлении, то такая краткосрочная позиция принесет неожиданную прибыль, которую следует вовремя зафиксировать. В большинстве случаев после гэпа цена продолжает некоторое время идти в направлении разрыва, а значит заработать можно еще больше, оставив сделку открытой до тех пор, пока разрыв не начнет компенсироваться и цена не начнет разворачиваться. А разворот цены через некоторый промежуток времени после образования гэпа для происходит в 70% случаев:
Рис.1. Пример возврата цены к уровню закрытия предыдущего периода после гэпа.
Но бывает, что цена продолжает идти по направлению гэпа и не компенсируется. И такая ситуация - настоящий подарок для трейдеров, торгующих по среднесрочным и долгосрочным стратегиям и открывшим ранее позиции в соответствующем направлении.
Если же гэп возникает против открытой сделки, но не достигает установленного стоп-лосса, то новая неделя для трейдера начинается с неприятностей. Закрывать позицию с тем убытком, что есть на данный момент, либо ждать разворота цены и возврата к разрыву после некоторого движения? Вероятность того, что наступит и трейдер окажется вне рынка, очень велика, если не уметь управлять подобными ситуациями и не следовать .
Вы не поверите, но существует стратегии, основанные на гэпах! Будет очень полезным ознакомиться с ними, так как рано или поздно с таким явлением, как гэп, встречается каждый трейдер и нужно уметь правильно реагировать на него. И чтобы заработать на таком явлении, а не потерять, следует обладать определенными теоретическими знаниями о том, что такое гэп, и, как минимум, одной стратегией торговли на гэпах в своем арсенале.
Ценовые разрывы, или гэпы, – это участки на графике, где цена на акцию или другой финансовый инструмент резко растет или падает при практически полном отсутствии каких-либо сделок. В результате на ценовом графике образуется “разрыв”. Предприимчивый трейдер может воспользоваться подобными гэпами и получить прибыль. Теперь поговорим о том, что же такое ценовые разрывы, как они появляются и как с их помощью можно открыть прибыльную сделку.
Что такое ценовой разрыв
Образование гэпов может быть связано с фундаментальными и техническими факторами. К примеру, если прибыль некоторой компании значительно превысила ожидаемую цифру, то на следующий день акции данной компании могут резко подскочить в цене. Это означает, что утренняя цена открытия превышает вчерашнюю цену закрытия торгов. Так образуется ценовой разрыв, или гэп. На валютном рынке экономические публикации зачастую создают столько шума, что спред цены спроса и предложения расширяется вплоть до образования сильного ценового разрыва. Аналогично, если акция пробивает новый максимум в ходе текущей сессии, то с большой вероятностью следующая сессия будет открыта заметно выше. Так гэп образуется по техническим причинам.
Ценовые разрывы можно разделить на 4 группы:
1) гэпы пробоя, которые возникают в конце ценовой модели и указывают на начало нового тренда;
2) гэпы истощения, также возникающие в конце ценовой модели и сигнализирующие о финальной попытке зафиксировать новый максимум или минимум;
3) общие гэпы. Они не укладываются в ценовую модель и просто представляют собой зону, в которой цена совершила “разрыв”;
4) гэпы продолжения появляются в середине ценовой модели и говорят о том, что множество покупателей или продавцов готовы поддерживать текущий , независимо от фактических на то оснований.
Заполнить “пробел” или нет?
Если говорят, что гэп был заполнен, это означает, что цена вернулась к первоначальному уровню, который фиксировался до образования разрыва.
Подобные явления весьма распространены, что связано с рядом причин:
1) Состояние иррационального изобилия, когда первоначальный всплеск был вызван излишним оптимизмом или пессимизмом участников рынка, вследствие чего происходит коррекция;
2) Техническое сопротивление. При резком изменении цены вверх или вниз позади не остается сформированного ;
3) Ценовая модель. Для классификации гэпов используются ценовые модели, по которым можно оценить, будет заполнен разрыв или нет. Так, гэп истощения обычно заполняется, поскольку означает завершение тренда. Гэпы продолжения и пробоя, наоборот, крайне редко имеют заполнение, ведь они подтверждают продолжение тренда.
Если ценовой разрыв заполняется в тот же торговый день, это называется угасанием. К примеру, некоторая компания объявляет о высоких квартальных доходах, что приводит к резкому скачку цен на ее акции с открытием дневных торгов. Однако затем, предположим, трейдеры замечают, что отчет о движении денежных средств компании не столь оптимистичен, поэтому начинают продавать акции. В результате цена опускается до вчерашнего уровня закрытия торгов, и ценовой разрыв заполняется. Многие дневные трейдеры опираются на данную стратегию в периоды публикаций финансовых отчетов или когда рынок переоценивает какие-либо события.
Как торговать на ценовых разрывах
Существует множество способов открыть прибыльную позицию, опираясь на гэпы, причем некоторые методы более популярны по сравнению с остальными. Некоторые трейдеры предпочитают открывать позиции, когда технические или фундаментальные факторы говорят в пользу образования ценового разрыва в ходе следующего торгового дня. К примеру, длинная позиция по акции открывается спустя несколько часов после обнародования благоприятного отчета о доходах компании. При этом трейдер рассчитывает, что на следующий торговый день будет образован ценовой разрыв. Также можно купить или продать излишне ликвидные или неликвидные позиции в самом начале ценового движения в надежде на заполнение гэпа или продолжение тренда. Например, трейдер открывает длинную позицию по валюте, когда цена стремительно взлетает вверх в условиях низкой ликвидности, а выше нет значимого сопротивления.
Некоторые трейдеры “гасят” гэп в противоположном направлении, как только четко определяется максимум или минимум (зачастую при помощи других видов технического анализа). К примеру, если цена на акцию подскакивает вверх после очередной публикации какого-либо отчета, опытные трейдеры вполне могут “погасить” гэп, открывая короткие позиции по данным акциям. И наконец, можно производить покупку, когда после заполнения гэпа цена достигает предыдущей поддержки. Данная стратегия наглядно разобрана в примере, приведенном чуть ниже.
О чем должен помнить трейдер, торгуя на ценовых разрывах:
– Как только началось заполнение гэпа, движение цены редко останавливается ввиду отсутствия ближайшей поддержки или сопротивления;
– Гэп истощения и продолжения указывают на прямо противоположное направление движения, поэтому важно убедиться в правильности классификации текущего ценового разрыва;
– Именно розничные инвесторы обычно демонстрирует поведение, характерное для иррационального изобилия, то есть поддаются эмоциям в обход разумных доводов. Однако в игру могут вступить и институциональные инвесторы, чтобы попросту защитить свои инвестиционные портфели. Поэтому трейдеру следует быть крайне аккуратным при использовании стратегий на основе ценовых разрывов и убедиться в наличии фактического пробоя до того, как открыть позицию;
– Важно следить за объемом торгов. Для гэпов пробоя характерно большое количество сделок на рынке, в то время как гэпы истощения формируются на фоне низкого объема торгов.
Как это работает
Теперь рассмотрим базовую торговую систему на основе гэпов, разработанную для валютного рынка. Руководствуясь ценовыми разрывами, система предугадывает откаты к прежнему ценовому уровню.
Вот основные правила:
1) Направление сделки всегда должно совпадать с общим направлением тренда (проверяем по часовым графикам);
2) Курс валюты должен заметно подскочить выше или ниже ключевого сопротивления на 30-минутном графике;
3) Цена должна вернуться к первоначальному уровню сопротивления. Это будет свидетельствовать о заполнении гэпа и возврате цены к предыдущему сопротивлению, которое теперь выполняет функцию поддержки;
4) На графике должна сформироваться свеча, которая будет означать продолжение движения в направлении гэпа. Это гарантирует неприкосновенность поддержки.
Следует отметить, что ценовые разрывы на валютном рынке проявляются в виде больших свечей на графиках, поскольку форекс функционирует круглосуточно с 17.00 EST (22.00 GMT) воскресенья до 16.00 EST (21.00 GMT) пятницы. Часто подобные свечи формируются после публикаций, которые вызывают резкое изменение цены на фоне минимальной либо отсутствующей ликвидности. Видимые ценовые разрывы образуются на графике лишь тогда, когда торговые площадки открываются после выходных.
Теперь рассмотрим описанную торговую систему в деле.
Рисунок 1: График движения пары GBP/USD . Большая свеча, обозначенная левой стрелкой – пример гэпа на валютном рынке. Несмотря на несходство со стандартным ценовым разрывом, о наличии такового свидетельствует отсутствие ликвидности между ценовыми уровнями. Отметим, что данные уровни выполняют функции сильной поддержки и сопротивления.
На Рисунке 1 видно, что ценовой разрыв вверх произошел выше сопротивления консолидации, затем пара совершила откат и заполнила гэп и, наконец, возобновила рост накануне очередного падения. Также видно, что ниже разрыва нет никакой поддержки, кроме предыдущей поддержки, где открывались длинные позиции. Помимо этого, трейдер может продать валюту на движении котировок вниз, если ему удастся определить максимум.
Заключение
Если трейдеру удается предвосхитить образование ценового разрыва и правильно определить его тип, то шансы на успех крайне велики. Между тем всегда возможен провал. Чтобы избежать неудачной сделки, необходимо владеть информацией из электронной коммуникационной сети (ECN) в реальном времени, а также следить за объемом торгов. Это позволит оценить состояние открытых ордеров. Если для заполнения гэпа цене необходимо будет преодолеть сопротивление, выраженное в большом количестве открытых ордеров, то трейдеру стоит вдвойне проверить правильность своих предположений.
Также надо удостовериться, что движение вверх завершено. Необязательно, что рынок сможет быстро скорректировать состояние иррационального изобилия. Иногда акции годами торгуются на чрезвычайно высоких уровнях и удерживают высокую цену на фоне слухов без какой-либо коррекции. Перед открытием позиции необходимо удостовериться в снижении объема торгов на рынке. И наконец, трейдеру никогда не стоит забывать о . Лучше всего размещать стоп-ордера ниже ключевых уровней поддержки или же в рамках установленного процентного соотношения, например -8%.
Важно помнить, что торговля на ценовых разрывах весьма рискованна из-за низкой ликвидности и высокой волатильности. Однако если тщательно подготовится к торгам и грамотно провести сделку, данная стратегия позволяет быстро добиться результата.
